中资美元债早报(9.21) | 江苏溧阳高新控股集团、天津轨交城发定价

作者：美元债观察 2022-09-21 09:00

本文来自微信公众号“美元债观察”，原标题《早报：光和希望会顺着银河寻入梦里，打开一个崭新的明天》。

早报：2022年9月21日

一级市场江苏溧阳高新控股集团、天津轨交城发定价。二级市场投资级名字、高收益名字均下跌;行业方面，公用事业板块领涨，房地产、金融板块领跌。

基准利率

1.美国国债到期收益率9月20日美国国债到期收益率情况：

2年期(T2)：3.9665%，较上一交易日上行3.07bp

3年期(T3)：3.9368%，较上一交易日上行4.55bp

5年期(T5)：3.7464%，较上一交易日上行6.41bp

10年期(T10)：3.5630%，较上一交易日上行7.25bp

数据来源：Bloomberg

2.Libor情况9月19日美元Libor情况：

数据来源：Bloomberg

3.汇率情况

9月20日，人民币兑美元中间价报6.9468，调贬72个基点;在岸人民币兑美元16:30收盘报7.0131，较上一交易日涨48个基点;夜盘收报7.0176，较上一交易日夜盘跌128个基点。

一级市场

1.一级市场定价

●江苏省溧阳高新区控股集团有限公司担保发行Reg S、3年期、以美元计价的高级无抵押债券，初始指导价6.4%区域，最终指导价和最终定价6.2%，规模2亿美元。

JGCs/JLMs/JBRs：中信证券(B&D)、中信建投国际、中金公司、国泰君安国际、工银国际

JLMs/JBRs：兴业银行香港分行、东海国际、华泰国际、复星恒利、兴证国际、信银资本、招银国际、中泰国际

●天津轨道交通城市发展有限公司担保发行Reg S、364天、以美元计价的高级无抵押债券，初始指导价6.3%区域。

JGCs/JLMs/JBRs：东兴证券(香港)、申万宏源(香港)(B&D)

JLMs/JBRs：信银资本、银河国际、华泰国际、中州国际、金信期盈证券、国元证券(香港)、中金公司、光证国际

2.一级市场待发行

无

二级市场

1.中资美元债指数(Markit iBoxx)

9月20日，中资美元债回报指数较上一交易日跌0.02%，最新价报208.8651,中资美元债投资级回报指数较上一交易日跌0.1%，最新价报202.9381,中资美元债高收益回报指数较上一交易日涨0.42%，最新价报201.7405。

数据来源：Bloomberg，曲线以2020年1月2日最新价为基数计算变动比例

2.中资美元债市场表现

9月20日，二级市场投资级名字下跌，A、BBB等级收益率分别上行约2.6bps、4bps;高收益名字下跌，BB、B等级收益率分别上行约22bps、914.5bps。城投板块投资级名字下跌，A、BBB等级收益率分别上行约2.8bps、4.1bps;无评级名字微跌，收益率上行0.4bps左右。地产板块投资级名字下跌，A、BBB等级收益率分别上行约2.6bps、2bps;高收益名字下跌，BB、B等级收益率分别上行约32.5bps、1.4Mbps;无评级名字上涨，收益率下行24.1bps左右。

行业方面，公用事业板块领涨，房地产、金融板块领跌。公用事业板块主要受兰州市城市发展投资有限公司等名字上涨的影响，收益率下行约2bps;房地产板块主要受华夏幸福开曼投资有限公司、弘阳地产、绿地全球投资有限公司等名字下跌的影响，收益率上行约2.4Mbps;金融板块主要受华融金融有限公司(2017)等名字下跌的影响，收益率上行1.2Mbps左右。

●中资美元债信用等级分类表现▼