惠誉：授予兴证国际(06058.HK)拟发行高级无抵押美元债券“BBB(EXP)”预期评级

本文来自“惠誉评级”。

1月25日，惠誉评级授予兴证国际金融集团有限公司(兴证国际)拟发行高级无抵押债券‘BBB(EXP)’的预期评级。截至2023年9月底，兴证国际是兴证(香港)金融控股有限公司持股55.82% 的子公司，后者是兴业证券股份有限公司(BBB/稳定)的全资子公司。

上述债券将在香港联交所上市，发行收益将用于公司债务再融资。拟发行债券的到期安排将在结算时确定。惠誉将在收到与已获得信息一致的最终文件后授予该债券最终评级。

截至2023年9月底，福建省政府持有兴业证券29.16%的股权，其中20.44%由福建省财政厅直接持有，8.72%由福建省国有资产监督管理委员会 (国资委) 通过其全资子公司福建省投资开发集团有限责任公司持有。

关键评级驱动因素

兴业证券将为上述拟由兴证国际发行的高级无抵押债券提供无条件及不可撤销的担保。

拟发行债券将与兴业证券所有其他存续及未来无抵押债务处于同等受偿顺序，因此，拟发行债券'BBB(EXP)'的预期评级与兴业证券'BBB'的长期发行人违约评级一致。

评级敏感性

可能单独或共同导致惠誉采取负面评级行动/下调评级的因素包括：

对兴业证券采取的任何负面评级行动将导致对其所担保债券评级同等程度的评级影响。

可能单独或共同导致惠誉采取正面评级行动/上调评级的因素包括：

对兴业证券采取的任何正面评级行动将导致对其所担保债券评级同等程度的评级影响。