穆迪：授予新韩金融集团(SHG.US)拟发行票据“A1”长期外币高级无抵押评级

久期财经讯，7月8日，穆迪授予新韩金融集团(Shinhan Financial Group Co., Ltd.，SHG.US)中期票据(MTN)计划“(P)A1”长期外币高级无抵押计划评级，同时对该计划项下拟发行的高级无抵押票据授予“A1”长期外币高级无抵押评级，展望稳定。

穆迪表示不会对以下票据进行评级：其本金或利息支付存在变动性，且合约条款依赖于非信用关联事件发生或指数表现的票据(非信用关联票据(non-credit-linked notes))。

授予的评级以收到最终文件为准，其条款和条件预计不会与穆迪审查的文件草案有任何实质性变化。

评级理据

50亿美元中期票据计划的(P)A1评级与拟发行高级无抵押票据的A1评级，均与新韩金融集团的长期发行人评级一致。这是因为该中期票据计划项下发行的高级无抵押票据将构成新韩金融集团的直接、无条件、非次级且无抵押债务，其偿付顺序至少与集团所有其他现有及未来无抵押、非次级债务处于同等地位。

可能导致评级上调或下调的因素

若新韩金融集团核心子公司的财务指标显著改善，同时集团双重杠杆比率保持稳定，则可能上调其评级。

若韩国政府(Aa2/稳定)提供支持的意愿或能力发生变化(体现为主权评级下调)，则新韩金融集团的长期发行人评级及高级无抵押评级可能被下调。

若Shinhan Securities Co., Ltd(A3/负面)、Shinhan Card Co., Ltd.(A2/稳定)或新韩银行股份有限公司(Shinhan Bank Co Ltd，简称“新韩银行”，Aa3稳定/a3)的基础信用评估(BCA)下调，则可能导致新韩金融集团的名义BCA及其锚定评级下调(如次级债务评级、非累积优先股评级)。

新韩金融集团总部位于韩国首尔，截至2025年3月31日，其总资产为737.5万亿韩元(约合5009亿美元)。