美元债大户融创中国(01918.HK)发行今年第五笔海外债，全年融资高达33.8亿美元！

久期财经讯，融创中国(01918.HK，Ba3/BB-/BB)，中国领先的房地产开发公司之一，于周二(10月29日)重返美元市场，发行了今年的第五笔债券——发行规模6.50亿美元的4.25NC2.25，备受欢迎，最终订单量为44亿美元，来自超过235个账户，包括6.4亿美元的 joint-lead interest。

相比之下，2019年迄今，融创中国已在一级债券市场融资33.8亿美元，2018年融资18.5亿美元，2017年融资9.9亿美元。于今年年底，该公司的一笔2014年发行、4亿美元债券即将到期，该公司2020年将有11.5亿美元债务到期。

经历了一个平静8月（月度总成交额月10亿美元）后，中国房地产市场9月份交易额飙升，达到43亿美元，而10月至今已超40亿美元，尽管这一数字仍远低于7月份的82.8亿美元。

融创中国新债券于周二上午在香港上市，计划发行的4.25NC2.25债券初始指导价区间8.25%区域。

香港时间当天下午宣布了最终指导价为7.75%，最终以7.75%的价格推出，香港收盘后的将发行规模定在6.5亿美元，于伦敦市场尾盘定价。

从订单情况看，亚洲投资者占了94%，欧洲、中东和非洲三地投资者占了6%。以投资者类型而言，基金经理占79%，其次是私人银行12%，银行和金融机构为9%。

新发债券的关联可比债券为融创中国现有另一笔7.5亿美元、2023年10月到期的债券，价格为101.25，收益率为7.576%。

周三下午，香港的二级市场交易中，融创中国的新债券报价为99.10/99.25(而发行价为99.058)。

另外两家中国房地产公司也在周二发行新的美元债券——金辉集团发行了4亿美元的5NC3和佳兆业集团增发了2亿美元2022年到期的债券。

融创中国是中国主要的房地产开发商之一。远离其核心业务在房地产领域，融创中国正在尝试探索文化和其他行业旅游业。融创中国以“白衣骑士”的身份帮助因债务缠身而陷入困境的公司闻名，最著名的例子便是2018年对乐视投资了22亿美元。

10月初，融创中国收购了中国东北城市的一个房地产项目，是李嘉诚控股的香港房地产开发商长江实业(CK Asset Holdings)在大连投资的一个项目，据报道，该项目价值超过5.63亿美元。

另外，久期财经了解到，根据人民法院的官方网站公告(中国法院的官方网站)，10月迄今至少有408家房地产公司已申请破产，7月为279家。