惠誉：授予广州开发区投资集团拟发行美元债券“BBB+”评级

本文来自“惠誉评级”。

6月25日，惠誉评级已授予广州开发区投资集团有限公司(广州开发区投资，BBB+/稳定)拟发行高级无抵押债券'BBB+'的评级。

关键评级驱动因素

拟发行债券将由广州开发区投资直接发行，评级与其长期发行人主体评级一致，这是因为该债券将构成广州开发区投资的直接、非次级、无条件及无抵押债务，且将始终与公司其他存续及未来无抵押及非次级债务处于同等受偿顺序。

募集资金将用于存续境外债务再融资。

评级推导摘要

惠誉根据其《政府相关企业评级标准》中载明的四大因素，并基于其依据《公共政策类营收支持企业评级标准》评定的广州开发区投资'b'的独立信用状况得出该公司的评级。欲了解详情，请参阅惠誉于2024年6月6日发布的评级行动评论《惠誉确认广州开发区投资的评级为‘BBB+’;展望稳定》。

评级敏感性

可能单独或共同导致惠誉采取负面评级行动/下调评级的因素包括：

- 广州开发区投资的发行人主体评级若下调将导致拟发行债券类似程度的评级变动。

可能单独或共同导致惠誉采取正面评级行动/上调评级的因素包括：

-广州开发区投资的发行人主体评级若上调将导致拟发行债券类似程度的评级变动。

发行人简介

广州开发区投资是广州开发区内领先的战略投资平台和唯一的交通基础设施平台，并作为产业园区开发商和运营商发挥着重要作用。此外，该公司还是重要的建设施工平台。